Un ETF care urmărește indicele principal al piețeide capital din Slovenia este lansat la Bursa de Valori București

• InterCapital SBITOP TR UCITS ETF (ICSLOETF) oferă investitorilor români acces la indicele SBITOP TR al Bursei din Ljubljana, potrivit bvb.ro.
• Indicele SBITOP TR oferă un randament total de 341% în ultimii zece ani, ce depășește S&P 500, iar ETF-ul reinvestește toate dividendele brute fără impozitare, și maximizează potențialul de creștere.
• Cu această listare, investitorii români au acces la o piață emergentă solidă din Europa Centrală și de Est, fără a fi necesar un cont de tranzacționare internațional.

InterCapital Asset Management (ICAM), cel mai mare manager independent de investiții din Croația, cu active de 650 de milioane de euro în administrare, listează astăzi, 18 martie, la Bursa de Valori București (BVB), cel de-al doilea ETF (Exchange Traded Fund), care urmărește indicele principal al pieței de capital din Slovenia. Numele complet al ETF-ului este InterCapital SBITOP TR UCITS ETF și se tranzacționează la BVB sub simbolul bursier ICSLOETF, potrivit bvb.ro.

Care sunt caracteristicile indicelui?

ETF-ul reproduce indicele SBITOP TR (indicele SBITOP total return brut). Indicele SBITOP TR este administrat de Bursa de Valori din Ljubljana (LJSE). Acesta reflectă performanța celor mai tranzacționate nouă companii de pe piața reglementată a LJSE și este ajustat pentru a reflecta reinvestirea dividendelor brute plătite de acestea.

Ce spune Adrian Tănase, CEO al Bursei de Valori București?

„Ne bucurăm să vedem ICAM revenind la BVB cu încă o listare de ETF, de data aceasta cu expunere exclusiv internațională. Odată cu listarea de astăzi, investitorii la Bursa de Valori București au acces la piața de capital din Slovenia, ceea ce este o premieră pentru România. Diversificarea instrumentelor financiare reprezintă un atu al pieței locale de capital, care va atrage cu siguranță din ce în ce mai mulți investitori. De altfel, numărul investitorilor este în continuă creștere: la finalul anului 2024, bursa însuma peste 226.000 de conturi de tranzacționare deschise direct la brokeri. Interesul tot mai crescut al oamenilor pentru piața de capital și soluțiile de investiție tot mai variate pe care BVB le pune la dispoziție sunt semne bune că economia locală se poziționează pe un trend ascendent”, spune el.

Care este structura portofoliului ETF-ului?

InterCapital SBITOP TR UCITS ETF oferă un portofoliu divers de acțiuni slovene. Cel mai mare component al indicelui, Krka, este un producător lider de produse farmaceutice și un jucător cheie pe piața farmaceutică din România.

Sectorul financiar este bine reprezentat de către instituția bancară NLB Grupa și asiguratorii Triglav și Sava Re. Indicele include Petrol, un important retailer de combustibil care investește în surse regenerabile, Luka Koper, principalul manager de port maritim al Sloveniei, Telekom Slovenia, Cinkarna Celje, companie de procesare chimică și Equinox, companie imobiliară locală.

Ce spune Ivan Kurtovic, Președintele Consiliului de Administrație al InterCapital Asset Management?

„Suntem încântați să lansăm primul ETF din România care oferă expunere pe piața de capital slovenă, o regiune cu randamente puternice și un profil de dividend atractiv. La InterCapital, scopul nostru este să aducem soluții de investiții inovatoare și accesibile investitorilor români, iar listarea de astăzi marchează un alt pas în extinderea diversificării regionale. Indicele SBITOP TR a oferit o performanță impresionantă pe termen lung, cu un randament total de aproape 350% în ultimul deceniu și peste 50% doar anul trecut, alimentat atât de aprecierea prețurilor, cât și de dividendele mari.

Listând acest ETF la BVB, oferim investitorilor o modalitate simplă de a obține expunere la o piață rezistentă și în creștere, fără complexitatea conturilor de tranzacționare străină. Credem că acest produs va adăuga valoare portofoliilor locale de investitori locali și instituționali și va consolida și mai mult oportunitățile de investiții transfrontaliere în Europa Centrală și de Est”, spune el.

Care este performanța indicelui pe termen lung?

Companiile slovene oferă în mod tradițional dividende mari și contribuie în mod semnificativ la randamente. Pe o perioadă de zece ani, încheiată la 13 martie 2025, indicele SBITOP TR obține un randament total impresionant de 341% în euro și un randament anual de 16%.

Aproximativ jumătate din această rentabilitate este atribuită dividendelor, iar restul este determinat de aprecierea prețurilor, ambele depășesc S&P 500, care oferă un randament anual de 12% în aceeași perioadă.

ETF-ul SBITOP TR reinvestește toate dividendele primite și este scutit de impozitarea dividendelor, îi permite astfel să beneficieze de dividende brute.

Care sunt alte ETF-uri listate la BVB?

Primul ETF listat de ICAM pe piața locală de capital, identificabil sub simbolul bursier ICBETNETF, este listat pe 29 mai 2024 la BVB și urmărește performanța indicelui BET-TRN, varianta de randament total net a indicelui BET, care reflectă atât evoluția prețurilor celor mai importante companii românești listate la bursă, cât și a reinvestirii dividendelor nete oferite de către acestea.

Alături de InterCapital SBITOP TR UCITS ETF listat astăzi, alte trei ETF-uri sunt disponibile la BVB: INTERCAPITAL BET-TRN UCITS ETF de la ICAM, care urmărește performanța indicelui BET-TRN, FONDUL DESCHIS DE INVESTIȚII ETF BET PATRIA-TRADEVILLE, de la Patria Asset Management, care urmărește performanța indicelui BET și FONDUL DESCHIS DE INVESTITII ETF ENERGIE PATRIA-TRADEVILLE, tot de la Patria Asset Management, un ETF sectorial care are ca referință indicele BET-NG, dedicat sectorului energie și utilități aferente.